Les raisons de la crise de la mémoire vive, la grande affaire de mémoire d'OpenAI et le risque de retard de la PS6, de la Xbox ou de la Nvidia RTX 50 Super - un ancien ingénieur de Micron et de SanDisk s'explique
Le dernier épisode du Broken Silicon Podcast de la chaîne YouTube Moore's Law Is Dead, animé par Tom, a récemment présenté une analyse complète de la crise actuelle de la mémoire vive. La particularité de cet épisode est l'apparition d'un vétéran de l'industrie de la mémoire, Dave Eggleston, qui a travaillé auparavant comme ingénieur produit chez SanDisk et comme directeur de l'ingénierie des systèmes chez Micron, une entreprise dont on peut dire qu'elle est actuellement au cœur de la crise de la mémoire.
Il va sans dire que les réflexions de Dave interviennent à un moment où le marché du matériel informatique s'efforce de trouver des solutions à la crise de la mémoire s'efforce d'obtenir de la mémoire vive à un prix abordable, et il nous révèle les rouages de cette technologieet il révèle les rouages de plusieurs facteurs clés, y compris, mais sans s'y limiter, la façon dont les contrats entre des géants comme OpenAI et les entreprises de DRAM fonctionnent généralement, ce qui se passe à l'intérieur des fabricants de mémoire, la durée de la crise actuelle de la mémoire, si le matériel à venir tel que le PS6 et la xbox de nouvelle génération seront affectés, et ce à quoi les joueurs devraient s'attendre à l'horizon 2026.
Qui est responsable de la crise de la mémoire vive ?
Dave explique que pendant une grande partie de l'histoire de l'informatique, les PC, les appareils mobiles et les centres de données reposaient sur les mêmes générations de DRAM. Par la suite, les appareils mobiles sont passés à la LPDDR, et aujourd'hui les centres de données se sont tellement développés qu'ils s'appuient sur la HBM (High Bandwidth Memory, mémoire à large bande passante). La HBM est devenue si essentielle pour l'IA et les GPU que des fabricants comme Micron, Samsung et SK Hynix lui donnent désormais la priorité sur la DDR4 et la DDR5. Elle est beaucoup plus rentable, mais consomme plus d'espace sur les tranches de silicium et est plus difficile à fabriquer, ce qui pèse sur l'approvisionnement mondial et contribue aux pénuries quotidiennes de mémoire vive.
Il est important de noter que de nombreux joueurs frustrés accusent les mauvaises entreprises, selon Dave. Le vrai problème est structurel : les principaux fabricants de mémoire allouent de la capacité à la mémoire HBM parce que des entreprises comme Nvidia exigent désormais d'énormes volumes pour les accélérateurs d'intelligence artificielle. Étant donné que l'HBM utilise beaucoup plus de silicium et de couches logiques complexes, chaque tranche de silicium consacrée à l'HBM réduit la production de mémoire vive standard, ce qui réduit l'offre pour les PC, les consoles et d'autres matériels.
L'OpenAI est-elle en train de s'approprier 40 % de la mémoire haut de gamme mondiale ?
Dave discute également des nouvelles concernant OpenAI a conclu des accords de fourniture massive de RAM et de HBM avec Samsung et SK Hynix avec Samsung et SK Hynix, et exprime son profond scepticisme quant à la réalité, la rigidité et l'importance de ces accords. Il rejette en grande partie les rapports selon lesquels OpenAI aurait acquis 40 % de l'approvisionnement mondial en HBM, et se demande comment Samsung et SK Hynix ont pu signer des accords d'une telle ampleur sans être au courant des engagements des uns et des autres. Dave ajoute qu'OpenAI est très doué pour les relations publiques et pour faire des annonces qui semblent impressionnantes, mais les accords à long terme ("LTA") ne tiennent pratiquement jamais la route dans l'industrie des DRAM.
Il explique que La DRAM est une activité hautement cycliqueil explique que les DRAM sont un secteur hautement cyclique et que, historiquement, personne ne souhaite s'engager dans des contrats pluriannuels. Les entreprises ne signent des contrats à long terme que lorsqu'elles sont désespérées par les pénuries, puis les renégocient ou les abandonnent lorsque le marché se calme. Il compare cette situation aux grandes annonces de Pat Gelsinger sur la construction d'usines mondiales par Intel : les communiqués de presse sont faciles à lire, mais le suivi réel ne se matérialise souvent jamais. C'est pourquoi il considère que les déclarations d'OpenAI sur les "40 % de l'offre mondiale" sont surtout des opérations de relations publiques motivées par la panique plutôt que des accords contraignants et exécutoires.
Lorsque Tom suggère qu'il s'agit surtout de panique, Dave est d'accord, affirmant que les accords à long terme sur les DRAM tiennent rarement leurs promesses et que les fabricants de mémoires trouveront toujours des moyens de réorienter l'offre si les conditions ou la rentabilité changent.
Ils abordent également un détail crucial : OpenAI n'a pas acheté de modules HBM finis, mais des plaquettes, qui peuvent être stockées dans des "banques de plaquettes" purgées à l'azote Il s'agit d'une pratique courante dans la logistique des semi-conducteurs, qui permet à OpenAI de décider ultérieurement de la manière dont les plaquettes doivent être emballées, de passer un contrat avec une autre entreprise pour les transformer en modules HBM, voire de revendre les plaquettes si la bulle de l'IA se refroidit et qu'ils se retrouvent avec plus que ce dont ils ont besoin.
Tom demande si l OpenAI pourrait utiliser ses plaquettes HBM accumulées comme moyen de pression contre Nvidia. Dave rejette l'idée, expliquant que Samsung et SK Hynix ne laisseraient jamais un client utiliser leur approvisionnement pour faire pression sur Nvidia, un partenaire clé avec lequel ils entretiennent des liens étroits en matière d'ingénierie et de gestion. Si OpenAI essayait, les fabricants de mémoire renégocieraient rapidement ou interrompraient les livraisons.
Quel sera le prochain composant à manquer et le PS6 sera-t-il retardé ?
Dave explique que les délais de livraison de la RAM s'allongent toujours en cas de pénurie, mais les chiffres extrêmes cités - 13 à 24 mois - ne sont pas tout à fait réels. Normalement, les délais de DRAM sont de 3 à 6 mois, et même en cas de pénurie, ils peuvent seulement doubler ou tripler. Lorsque les fournisseurs évoquent un délai de 52 semaines, il s'agit souvent d'une façon polie de dire qu'ils ne peuvent pas donner la priorité à un petit client. Ainsi, lorsque les détaillants entendent parler de délais d'un an, cela reflète à la fois l'incertitude et le fait que les fournisseurs se protègent. Le plus gros problème, selon Dave, est la commande panique : les entreprises passent plusieurs commandes, accumulent ce qui arrive, puis annulent le reste. Cela réduit à néant la visibilité des fabricants de DRAM et, comme le marché réagit fortement aux variations de l'offre, même minimes, ces comportements amplifient rapidement la pénurie.
La PS6 ou la nouvelle génération de Xbox seront-elles retardées ? Probablement pas. Tom mentionne que des documents de planification internes indiquent que la fabrication de la PS6 est prévue pour le milieu de l'année 2027, et Dave convient que personne ne peut prédire de manière significative les pénuries à une date aussi éloignée. Toutes les dates que vous entendez pour les consoles, les GPU ou le matériel majeur à venir sont essentiellement des repères. Le marché n'a pas de réelle visibilité au-delà de quelques trimestres.
Selon Dave, même si la pénurie de mémoire vive sera douloureuse jusqu'en 2025, le matériel grand public expédié en 2027 ne sera probablement pas affecté, notamment parce que Sony et Microsoft assureront l'approvisionnement bien avant que la production n'augmente.
Tom souligne également que les conseils des partenaires de Nvidia pour les prochains GPU de la série Super RTX 5000 la prochaine série de GPU RTX 5000 Super a glissé de façon répétée, passant de fin 2024 à début 2021, et de fin 2021 à début 2022il est passé de fin 2024 à début 2025 et maintenant à une tentative de fenêtre pour le troisième trimestre 2026. Dave explique qu'il ne s'agit pas d'une preuve d'un retard confirmé, mais simplement d'un autre exemple de calendrier provisoire. Il est possible que Nvidia ajuste son calendrier, mais aucune de ces dates ne reflète une pénurie de RAM garantie des années à l'avance.
L'approvisionnement en RAM s'améliorera-t-il avec le temps ?
C'est très probable, selon Dave. Il affirme qu'entre 2026 et 2030, Samsung, Micron et SK Hynix construisent 8 à 10 grandes usines de DRAM et que, contrairement aux hypothétiques "usines d'annonce" que l'on voit ailleurs, ces projets sont bien réels. La montée en puissance sera encore lente car il faut des années pour que les usines atteignent leur volume, les équipements d'ASML, de Tokyo Electron et d'Applied Materials sont limités et l'évolution des DRAM a ralenti, passant de 30 % par an à environ 10 %.
Il souligne que le véritable soulagement viendra avec le passage à la DRAM 3D, qui augmente la densité en passant à la verticale, comme l'a fait la NAND. Cela n'augmentera pas immédiatement la bande passante, mais cela permettra d'introduire de la RAM haute capacité moins chère dans les ordinateurs portables et le matériel économique, libérant ainsi la DRAM 2D pour des cas d'utilisation plus performants. Dave estime qu'une fois que les nouvelles fabriques et la DRAM 3D seront en service, la pénurie se résorbera bien avant la mi-2027.
